121、資本資產定價模型的主要假設有（ ）。
A．投資者都依據期望收益率評價證券組合的收益水平
B．投資者依據方差（或標準差）評價證券組合的風險水平
C．投資者對證券的收益、風險及證券間的關聯性具有完全相同的預期
D．資本市場沒有摩擦
122、養老基金制定投資政策的程序，一般需要考慮到（　　）。
A．考慮基金的風險容忍度投資目標等因素
B．確定總體資產配置可以選擇資產類型及目標
C．確定投資管理結構并選擇外部資產管理人
D．養老基金委員會在基金整體資產配置和外部資產管理三個層面上分別進行評估，掌握基金資產的投資績效并作出相應調整
123、技術分析和基本分析的主要區別在于（　　）。
A．對市場有效性的判定不同
B．分析基礎不同
C．使用的分析工具不同
D．分析得出結果不同
124、存在活躍市場的情況下，有關股票投資公允價值表述正確的是（　　）。
A．當日有市價或現行出價，應當采用市價或出價確定股票投資的公允價值
B．當日沒有市價或現行出價，且最近交易日后經濟環境沒有發生重大變化的，應采用最近交易日的市價或現價出價確定股票投資的公允價值
C．當日沒有市價或現行出價，且最近交易日后經濟環境發生了重大變化的，應當參考類似投資的現行價格或利率，調整最近交易的市價或出價，以確定股票投資的公允價值
D．有確鑿證據表明最近交易的市價或出價不是公允價值的，應對最近交易的市價或出價進行調整，以確定股票投資的公允價值
125、公司內部控制制度由（　　）等部分組成。
A．內部控制大綱
B．基本管理制度
C．部門業務規章
D．業務操作手冊
126、恒定混合策略在市場變動時的行動方向是（ ）。
A．下降時買入
B．上升時賣出
C．下降時賣出
D．上升時買入
127、提出了著名的資本資產定價模型（CAPM）是（ ）。
A．夏普
B．特雷諾
C．詹森
D．羅爾
128、利用交易所交易系統平臺進行基金銷售的優勢在于（ ）。
A．使得證券公司客戶以自己熟悉的方式進行基金申購贖回
B．在一定程度上擺脫了開放式基金募集對商業銀行的嚴重依賴
C．為基金購買者提供了證券交易所這樣一個擁有較多基金管理人的交易平臺。
D．交易費用較傳統的柜臺銷售方式有很大的成本優勢
129、基金托管人通常不能是（　　）。
A．證券公司
B．信托投資公司
C．保險公司
D．商業銀行
130、ETF份額申購、贖回的原則有（ ）。
A．場內申購贖回采用份額申購、份額贖回
B．場內申購贖回ETF的申購對價、贖回對價包括組合證券、現金替代、現金差額及其他對價
C．申購、贖回申請提交后不得撤銷
D．場外申購贖回采用金額申購、份額贖回的方式