三、判斷題
1．X [解析]新企業(yè)進(jìn)入一個行業(yè)的可能性大小，取決于進(jìn)入者主觀估計進(jìn)入所能帶來的潛在利益、所需花費的代價與所要承擔(dān)的風(fēng)險這三者的相對大小情況。
2． × [解析]低經(jīng)營杠桿行業(yè)的變動成本占較高比例，在經(jīng)濟(jì)惡化或者銷售量降低的情況下，這些行業(yè)可以較快和較容易地減少變動成本，以保證盈利水平。但是，在經(jīng)濟(jì)增長、銷售上升時，低經(jīng)營杠桿行業(yè)的增長速度要比高經(jīng)營杠桿行業(yè)的增長速度緩慢得多。
3． × [解析]行業(yè)風(fēng)險評估表采用的是行業(yè)風(fēng)險分析框架風(fēng)險分類，將所有風(fēng)險分為7類，每類又分10個級別，而非3個級別。
4． × [解析]一般來說，在行業(yè)發(fā)展階段的后期、經(jīng)濟(jì)周期達(dá)到低點時，行業(yè)內(nèi)的競爭程度會加大。在行業(yè)發(fā)展的后期，大量的企業(yè)開始進(jìn)入此行業(yè)分享利潤，此時市場會逐漸達(dá)到飽和并開始出現(xiàn)生產(chǎn)能力過剩，價格戰(zhàn)爭爆發(fā)，競手趨向白熱化。而在經(jīng)濟(jì)周期達(dá)到低點時，企業(yè)間的競爭程度也將達(dá)到最大，此時行業(yè)內(nèi)競爭程度最大。尤其是在經(jīng)營杠桿較高的行業(yè)，這一情況更為嚴(yán)重。
5． × [解析]在行業(yè)成熟度劃分的四個階段中，銀行在各階段均有貸款機(jī)會，但不同階段的借款條件和風(fēng)險程度區(qū)別很大，如行業(yè)的啟動階段就很難找到安全的貸款機(jī)會。
6． √ [解析]由于在當(dāng)前和未來相當(dāng)長時間內(nèi)，政府投資仍在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中起著關(guān)鍵作用。地方政府擁有大量資源，其經(jīng)濟(jì)行為對金融運行的影響非常明顯，因此必須重視對其行為分析和區(qū)域產(chǎn)業(yè)政策合理性的判斷。
7．X [解析]區(qū)域風(fēng)險是指受特定區(qū)域的自然、社會、經(jīng)濟(jì)、文化和銀行管理水平的影響所致的風(fēng)險，對其分析不僅要從外部因素進(jìn)行，還須兼顧內(nèi)部因素，因為銀行對：區(qū)域信貸內(nèi)部管理若不當(dāng)，也可能導(dǎo)致區(qū)域風(fēng)險發(fā)生。
8． × [解析]貸款企業(yè)受政策法規(guī)的影響程度決定了風(fēng)險水平，企業(yè)受政策法規(guī)的影響越大，風(fēng)險就越大。
9． × [解析]盈虧平衡點與經(jīng)營杠桿有著直接的聯(lián)系，高經(jīng)營杠桿行業(yè)中的企業(yè)需要達(dá)到較高水平的銷售收入來抵消較高的固定成本，這些企業(yè)的盈虧平衡點普遍也較高。
10．× [解析]若某一行業(yè)幾乎所有成本都是固定成本，經(jīng)營杠桿相對也會較高。在達(dá)到收支平衡點后，銷售每增加一個單位，營業(yè)利潤就會增加幾乎相同的單位。因為不管生產(chǎn)量有多大，成本幾乎都沒有變化。另外，如果某一行業(yè)的成本幾乎全部是變動成本，在產(chǎn)量和銷售上升時，營業(yè)利潤并不會出現(xiàn)較大的漲幅，因為成本也會隨之增加。
11．√ [解析]一個行業(yè)的成熟期有可能持續(xù)幾年甚至幾十年，然后它會慢慢衰退，也有可能由于科學(xué)技術(shù)、消費者需求、產(chǎn)品成本等出現(xiàn)較大改變而重新復(fù)蘇。
12．X [解析]行業(yè)發(fā)展的四個階段為啟動階段或初級階段、成長階段、成熟階段、衰退階段。
13．√ [解析]如果買方擁有討價還價能力，則買方一定會利用它。購買者主要通過其壓價與要求提供較高的產(chǎn)品或服務(wù)質(zhì)量的能力來影響行業(yè)中現(xiàn)有企業(yè)的盈利能力。
14．X [解析]行業(yè)壁壘，即行業(yè)進(jìn)入壁壘，指行業(yè)內(nèi)已有企業(yè)對準(zhǔn)備進(jìn)入或正在進(jìn)入該行業(yè)的新企業(yè)所擁有的優(yōu)勢，或者說是新企業(yè)在進(jìn)入該行業(yè)時所遇到的不利因素和限制。
15．√ [解析]行業(yè)風(fēng)險是指由于一些不確定因素的存在，導(dǎo)致對某行業(yè)生產(chǎn)、經(jīng)營、投資或授信后偏離預(yù)期結(jié)果而造成損失的可能性。
16．√ [解析]銀行內(nèi)控能力通常會體現(xiàn)在銀行的經(jīng)營指標(biāo)和數(shù)據(jù)上，常用的內(nèi)部指標(biāo)包括三個方面：信貸資產(chǎn)質(zhì)量(安全性)、盈利性和流動性。
17．× [解析]世界市場研究中心計算國別風(fēng)險的思路是將每個國家六項考慮因素中的每一項都給出風(fēng)險評分，分值1～5，1表示最低風(fēng)險，5表示最高風(fēng)險，最終計算結(jié)果的分值為1．0～1．24代表風(fēng)險非常小，分值為4．5～5．0則代表風(fēng)險極高。也就是說，在這種計算方法中，分值越小風(fēng)險越低。
18．√ [解析]在PRS集團(tuán)的計算方法中，分值100代表風(fēng)險最低，0代表風(fēng)險最高。分值在0～50分之間，代表風(fēng)險非常高；而85～100分則代表風(fēng)險非常低。
19．× [解析]流動性過高或過低都可能意味著區(qū)域風(fēng)險的上升。過高的流動性可能意味著資金利用效率不足，信貸經(jīng)營處于低效率中；而過低的流動性意味著資金周轉(zhuǎn)不暢或出現(xiàn)信貸資金固化。
20．√ [解析]行業(yè)風(fēng)險管理是運用相關(guān)指標(biāo)和數(shù)學(xué)模型等多個方面的風(fēng)險因素，全面反映行業(yè)的周期性風(fēng)險、成長性風(fēng)險、產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)度風(fēng)險、市場集中度風(fēng)險、行業(yè)壁壘風(fēng)險、宏觀政策風(fēng)險等各個方面的風(fēng)險因素。