三、判斷題（共 0 20 題，每小題 5 0.5 分，共 0 10 分）不選、錯選均不得分。
101. 期權有效期內的內涵價值總是大于零。
102. 目前，全球所有期貨交易所都是非營利性的會員制法人。
103. 漲跌停板制度限制了每一交易日的價格波動幅度，同時，也將交易所、會員和客戶的損失控制在相對較小的范圍內。
104. 一般來說，設定的止損價格不能過于接近當時的市場價格，且離市場價格越遠越好。
105. 假設當前 6 月和 9 月的歐元兌美元外匯期貨價格分別為 1.3500 和 1.3512。10天后，期貨價格分別變為 1.3514 和 1.3529，則價差擴大了 3 個點。
106. 為了防止價格波動幅度過大，國內外股指期貨交易都對每日價格波動實行漲跌停板制度。
107. 短期利率期貨品種中包括歐洲美元期貨。
108. 期權的選擇權對期權買賣雙方是對等的，即買方和賣方均享有選擇買入或賣出標的資產的權利。
109. 在我國，建立和完善期貨保證金監控機制，及時發現并報告期貨保證金風險狀況，配合期貨監管部門處置風險事件等工作由中國期貨市場監控中心完成。
110. 若某套利者預期兩個期貨合約的價差將縮小，買入其中價格較高的合約，同時賣出價格較低的合約，則該套利者的操作方式稱為賣出套利。
111. 投資者買入 IF1503，賣出 IF1506，以期持有一段時間后進行反向交易獲利，屬于股指期貨反向套利。
112. 中國金融期貨交易所 5 年期國債期貨的可交割國債票面利率小于 3%時，其轉換
因子大于 1。
113. 在不考慮交易成本和行權費等費用的情況下，期權到期時，如果標的資產價格高于執行價格，看漲期權多頭盈利，且盈利隨標的資產價格上漲而增大。
114. 在期貨市場上，結算部門的主要職能是提供價格行情信息。
115. 股票組合的 β 系數可通過構成組合的股票的 β 系數算術平均值計算得到。
116. 中國金融期貨交易所推出的國債期貨交易采用現金交割。
117. 假設其它條件相同，實值期權、虛值期權和平值期權中，虛值期權的時間價值最小。
118. 國債期貨賣方在交割時擁有可交割債券的選擇權。
119. 買進看跌期權可達到為所持標的資產空頭保險的目的，因此期權費也被稱為保險費。
120. 在期權到期時，若不考慮交易成本和行權費等，當標的資產價格低于執行價格時，看漲期權空頭盈利最大，且其盈利數額等于期權的權利金。
