一、單項選擇題
1
[答案]：B
[解析]：本題考查投資銀行的業(yè)務。證券發(fā)行與承銷業(yè)務是投資銀行最本源、最基礎的業(yè)務活動，是投資銀行為公司或政府機構等融資的主要手段之一。證券經(jīng)紀與交易同樣是投資銀行最本源、最基礎的業(yè)務活動。參見教材P77
2
[答案]：B
[解析]：若公開發(fā)行股數(shù)在4億股以上的，參與初步詢價的詢價對象應不少于50家。
參見教材P84
3
[答案]：B
[解析]：本題考查項目融資的概念。參見教材P79
4
[答案]：A
[解析]：作為證券經(jīng)紀商，在證券承銷結束后，投資銀行代表著買賣雙方，按照客戶提出的價格代理進行交易，這種證券經(jīng)紀行為是最傳統(tǒng)的證券交易業(yè)務。參見教材P78
5
[答案]：D
[解析]：在資產(chǎn)證券化過程中，投資銀行進行的金融創(chuàng)新有：組建特別目的機構、分散規(guī)避風險、信用構造及提升和現(xiàn)金流量再包裝。參見教材P80
6
[答案]：D
[解析]：資產(chǎn)證券化是指將資產(chǎn)原始權益人或發(fā)起人(賣方)具有可預見的未來現(xiàn)金流量的非流動性存量資產(chǎn)，構造和轉變成為資本市場可銷售和流通的金融產(chǎn)品的過程。參見教材第79頁。
7
[答案]：D
[解析]：投資銀行的業(yè)務特征包括：專業(yè)性、廣泛性、創(chuàng)新性。參見教材P80
8
[答案]：B
[解析]：本題考查交換發(fā)盤的概念。參見教材P92
9
[答案]：C
[解析]：證券經(jīng)紀業(yè)務的流程包括：開立證券賬戶、開立資金賬戶、進行交易委托、委托成交、股權登記、證券存管、清算交割交收。參見教材P88—90
10
[答案]：A
[解析]：按照委托價格的不同特征，交易委托可以分為市價委托和限價委托。參見教材P90
11
[答案]：C
[解析]：本題考查債券私募發(fā)行的特點。參見教材P86
12
[答案]：B
[解析]：本題考查吸收合并的概念。參見教材P91
13
[答案]：B
[解析]：保證金賬戶允許客戶使用經(jīng)紀人或銀行的貸款購買證券。參見教材P89
14
[答案]：B
[解析]：本題考查融券的概念。融券是指客戶賣出證券時，投資銀行以自有、客戶抵押或借入的證券，為客戶代墊部分或全部的證券以完成交易，以后由客戶歸還。參見教材P89
15
[答案]：D
[解析]：本題考查開立證券賬戶的相關規(guī)定。選項A的正確表述是“按照開戶人的不同，開立的賬戶可以分為個人賬戶和法人賬戶”;選項B的正確表述是“個人投資者只能憑本人身份證開立一個證券賬戶，不得重復開戶”;選項C的正確表述是“法人投資者不得使用個人證券賬戶進行交易”。 參見教材P88—89
16
[答案]：A
[解析]：本題考查對投資銀行的信用經(jīng)紀業(yè)務概念的理解。信用經(jīng)紀業(yè)務是投資銀行的融資功能與經(jīng)紀業(yè)務相結合而產(chǎn)生的，是投資銀行傳統(tǒng)經(jīng)紀業(yè)務的延伸。參見教材P89
17
[答案]：C
[解析]：第三市場又稱為“店外市場”，它是靠交易所會員直接從事大宗上市股票交易而形成的市場。參見教材P87
18
[答案]：B
[解析]：本題考查包銷的含義。包銷即投資銀行按照議定價格直接從發(fā)行人手中購進將要發(fā)行的全部股票，然后再出售給投資者。投資銀行必須在指定的期限內，將包銷證券所籌集的資金交付給發(fā)行人。參見教材P82
