21.馬柯威茨模型中可行域的左邊界總是（　　）。
　　A.向外凸
　　B.向里凹
　　C.呈一條直線
　　D.呈數條平行的曲線
　　22.證券組合的可行域總是（　　）。
　　A.左邊界凸出
　　B.右邊界凸出
　　C.左邊界凹進
　　D.右邊界凹進
　　23.在證券組合管理的基本步驟中，注意投資時機的選擇是（　　）階段的主要工作。
　　A.確定證券投資政策
　　B.進行證券投資分析考試大－中國教育考試門戶網站(www．Examda。com)
　　C.組建證券投資組合
　　D.投資組合的修正
　　24.在（　　）下，證券組合管理者一般模擬某一種主要的市場指數進行投資。
　　A，無效市場
　　B.弱式有效市場
　　C.半強式有效市場
　　D.強式有效市場
　　25.（　　）是指證券組合所獲得的高于市場的那部分風險溢價。
　　A.詹森指數
　　B.貝塔指數
　　C.夏普指數
　　D.特雷諾指數
　　26.夏普指數是（　　）。
　　A.連接證券組合與無風險資產的直線的斜率
　　B.連接證券組合與無風險證券的直線的斜率
　　C.證券組合所獲得的高于市場的那部分風險溢價
　　D.連接證券組合與最優風險證券組合的直線的斜率
　　27.特雷諾指數是（　　）。
　　A.連接證券組合與無風險資產的直線的斜率
　　B.連接證券組合與無風險證券的直線的斜率
　　C.證券組合所獲得的高于市場的那部分風險溢價
　　D.連接證券組合與最優風險證券組合的直線的斜率
　　28.與市場組合相比，夏普指數高表明（　　）。
　　A.該組合位于市場線上方，該管理者比市場經營得好
　　B.該組合位于市場線下方，該管理者比市場經營得好
　　C.該組合位于市場線上方，該管理者比市場經營得差
　　D.該組合位于市場線下方，該管理者比市場經營得差
　　29.當（　　）時，市場時機選擇者將選擇高p值的證券組合。
　　A.預期市場行情上升
　　B.預期市場行情下跌來源：www.examda.com
　　C.市場組合的實際預期收益率等于無風險利率
　　D.市場組合的實際預期收益率小于無風險利率
　　30.衡量證券組合每單位系統風險所獲得的風險補償指標是（　　）。
　　A.β系數
　　B.詹森指數
　　C.夏普指數
　　D.特雷諾指數