一、單項選擇題
1．【答案】 B
【解析】公開市場業務是指央行在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調節市場貨幣供應量的政策行為。
2．【答案】C
【解析】在《全國經濟活動國際標準行業分類》中，門類、大類、中類、小類分別用1,2、3、4個數字表示。
3．【答案】A
【解析】幼稚期，公司數量少、產品價格高、企業虧損、風險高。
4．【答案】B
【解析】綜合評價方法分配給盈利能力、償債能力和成長能力的比重是5：3 ：2。
5．【答案】C
【解析】EVA=NOPAT-資本 X資本成本率
6．【答案】D
【解析】從某種意義上講，空間可以認為是價格的一方面，指的是價格波動能夠達到的極限。
7．【答案】C
【解析】旗形大多發生在市場極度活躍、股價運動近乎直線上升或下降的情況下。
8．【答案】D
【解析】今日的AD1=昨日的AD1+當天所有股票中上漲的家數一當天所有股票中下跌的家數=70—30=140。
9．【答案】A
【解析】在弱式有效市場中，證券價格充分反映了歷史上一系列交易價格和交易量中所隱含的信息，從而投資者不可能通過分析以往價格獲得超額利潤。也就是說，使用當前及歷史價格對未來作出預測是徒勞的。要想獲得超額利潤，必須尋求歷史價格信息以外的信息。在該市場中，信息從產生到被公開的效率受到損害，即存在“內幕信息”，投資者對信息進行價值判斷的效率也受到損害。并不是每一位投資者對所披露的信息都能作出全面、正確、及時和理性的解讀和判斷，只有那些掌握專門分析工具和具有較高分析能力的專業人員才能對所披露的信息作出恰當的理解和判斷。
10．【答案】D
【解析】行為分析流派投資分析分為兩個方向：即個體心理分析和群體心理分析。其中，個體心理分析基于“人的生存欲望”、“人的權力欲望”、“人的存在價值欲望”三大心理分析理論，旨在解決投資者在投資決策過程中產生的心理障礙問題。
基本分析流派的分析方法體系體現了以價值分析理論為基礎、以統計方法和現值計算方法為主要分析手段的基本特征。
對投資市場的數量化與人性化理解之間的平衡是技術分析流派面對的最艱巨的研究任務之一。
11．【答案】D
【解析】證券投資組合的策略包括保守穩健型、穩健成長型和積極成長型。
12．【答案】B
【解析】水平型收益率曲線是指市場預期未來的短期利率將會下降，且下降幅度恰等于流動性報酬；向下傾斜的收益率曲線是指市場預期未來的短期利率將會下降，下降幅度比無偏預期理論更大；向上傾斜的收益率曲線是指市場預期未來的短期利率既可能上升、也可能不變。最常見的是向上傾斜的收益率曲線。
13．【答案】B
【解析】我國債券內在價值的計算中最常用的公式是單利計息，復利貼現。
14．【答案】C
【解析】證券組合投資理論中，CAPM是指資本資產定價模型。
15．【答案】C
【解析】最優證券組合是投資者在有效邊界上找到的有效組合，具有的特征為：相對于其他有效組合，該組合所在的無差異曲線的位置最高。
16．【答案】C
【解析】中國證券業協會證券分析師專業委員會于2001年1月正式加入亞洲證券分析師聯合會。
17．【答案】C
【解析】我國證券分析師執業道德的十六字原則是獨立誠信、謹慎客觀、勤勉盡職、公正公平。
18．【答案】B
【解析】中國證券業協會證券分析師專業委員會于2000年7月在北京成立。
19．【答案】C
【解析】中國證券業協會證券分析師專業委員會的任務包括制定證券投資咨詢行業自律性公約和證券分析師職業行為準則和職業道德規范。
20．【答案】B
【解析】證券公司的從業人員特定禁止行為：代理買賣或承銷法律規定不得買賣或承銷的證券；違規向客戶提供資金或有價證券；侵占挪用客戶資產或擅自變更委托投資范圍；在經紀業務中接受客戶的全權委托；對外透露自營買賣信息，將自營買賣的證券推薦給客戶，或誘導客戶買賣該種證券；中國證監會、協會禁止的其他行為。
21．【答案】B
【解析】證券投資咨詢機構及其執業人員有權拒絕媒體對其所提供的稿件進行斷章取義、做有損原意的刪節和修改，并自提供之日起將其稿件以書面形式保存3年。
22．【答案】B
【解析】證券投資者構建證券組合的原因是為了降低非系統風險。投資者通過組合投資可以在投資收益和投資風險中找到一個平衡點，即在風險一定的條件下實現收益的最大化，或在收益一定的條件下使風險盡可能地降低。
23．【答案】D
【解析】證券組合管理的具體內容包括計劃、選擇時機、選擇證券、監督等。
24．【答案】A
【解析】指數化型證券組合模擬某種市場指數。信奉有效市場理論的機構投資者通常會傾向于這種組合，以求獲得市場平均的收益水平。
25．【答案】C
【解析】σp=| 25％×40％一75％×20％|=5％
26．【答案】A
【解析】無差異曲線是由左至右向上彎曲的曲線。
27．【答案】C
【解析】特定投資者可以在有效組合中選擇最滿意的組合，這種選擇依賴于他的偏好，投資者的偏好通過他的無差異曲線來反映；無差異曲線位置越靠上，投資者的滿意程度越高；投資者的有效組合是使他最滿意的有效組合，是無差異曲線與有效邊界的切點。
28．【答案】C
【解析】有效邊界FT上的切點證券組合T具有3個重要的特征：T是有效組合中唯一一個不合無風險證券而僅有風險證券構成的組合；有效邊界FT上的任意證券組合，即有效組合，均可視為無風險證券F與T 的再組合；切點完全由市場確定，同時也與投資者的偏好有關。
29．【答案】C
【解析】證券分析師職業道德的十六字原則為：獨立誠信、謹慎客觀、勤勉盡職、公正客觀。其中，謹慎客觀原則是指證券分析師應當依據公開披露的信息資料和其他合法獲得的信息，進行科學的分析研究，審慎、客觀地提出投資分析、預測和建議。證券分析師不得斷章取義或篡改有關信息資料。
30．【答案】C
【解析】2002年，《證券從業人員資格管理辦法》頒布實施，按照該辦法及其實施細則的規定，申請證券投資咨詢業務資格的人員，須參加由中國證券業協會統一組織的證券業從業人員資格考試。
相關推薦：
更多資料：
