一、單項選擇題
1．A
【解析】基金將眾多投資者的資金集中起來，委托基金管理人進行共同投資，表現出一種
集合理財的特點。
2．A
【解析】基金份額持有人即基金投資者，是基金的出資人、基金資產的所有者和基金投資
回報的受益人。
3．D
【解析】契約型基金與公司型基金的區別主要表現在法律主體資格不同、投資者的地位不
同、基金營運依據不同。
4．B
【解析】中國境內第一家較為規范的投資基金——淄博鄉鎮企業投資基金，于l992年11
月經中國人民銀行總行批準正式設立。
5．D
【解析】債券基金主要以債券為投資對象。根據中國證監會對基金類別的分類標準，基金
資產80％以上投資于債券的為債券基金。
6．D
【解析】凈值增長率對基金的分紅、已實現收益、未實現收益都加以考慮，因此是最能有
效反映基金經營成果的指標。
7．D
【解析】貨幣市場基金可以投資于剩余期限小于397天但剩余存續期超過397天的浮動利
率債券。
8．B
【解析】實物申購、贖回機制是ETF最大的特色，使ETF省卻了用現金購買股票以及為
應付贖回賣出股票的環節。
9．C
【解析】基金管理人應當在基金份額發售的3日前公布招募說明書、基金合同及其他有關
文件。
10．C
【解析】LOF份額的認購分場外認購和場內認購兩種方式。場外認購的基金份額注冊登
記在中國結算公司的開放式基金注冊登記系統；場內認購的基金份額登記在中國結算公
司的證券登記結算系統。
11．B
【解析】投資者申購基金成功后，注冊登記機構一般在T+1日為投資者辦理增加權益的
登記手續，投資者在T+2日起有權贖回該部分的基金份額。
12．D
【解析1申購、贖回ETF采用份額申購、份額贖回的方式，即申購和贖回均以份額
申請。
13．B
【解析】我國相關法規規定，基金管理公司的主要股東的注冊資本不得低于3億元人
民幣。
14．C
【解析】投資決策委員會是基金管理公司管理基金投資的最高決策機構，是非常設議事
機構，在遵守國家有關法律法規、條例的前提下，擁有對所管理基金的投資事務的最高
決策權。
15．C
【解析】基金管理公司應當體現基金份額持有人利益優先原則，在公司、股東以及公司
員工的利益與基金份額持有人的利益發生沖突時，應當優先保障基金份額持有人的
利益。
16．C
【解析】本題考查基金管理公司內部控制應遵循的原則。題干描述的為獨立性原則的
要求。
17．C
【解析】本題考查資產保管的定義。
18．D
【解析】基金托管人按照規定對基金管理公司的會計核算進行復核，基金管理公司負責
將復核后的會計信息對外披露。
19．C
【解析】本題考查基金托管人內部控制的及時性原則。
20．A
【解析】環境控制構成托管人內部控制的基礎。
21．C
【解析】產品是滿足投資者需求的手段?；痄N售機構只有不斷提供能夠滿足投資人需
求的多樣化的基金產品供客戶選擇，才能不斷擴大業務規模。
22．A
【解析】基金產品線的寬度，即一家基金管理公司所擁有的基金產品的大類是多少。
23．C
【解析】“一對一”專人服務是為投資額較大的個人投資者和機構投資者提供的最具個性
化的服務。
24．B
【解析】除貨幣市場基金及中國證監會規定的其他品種外，基金的贖回費不得超過基金
份額贖同金額的5％，同時應當將不低于贖回費總額的25％歸入基金財產。
25．A
【解析】席題考查前臺業務系統的涵義。
26．B
【解析】本題考查交易所發行未上市的股票、債券和權證的估值。
27．A
【解析】本題考查可以從基金財產中列支的與基金有關的費用。可以從基金財產中列支
的費用包括：(1)基金管理人的管理費；(2)基金托管人的托管費；(3)銷售服務費；(4)
基金合同生效后的信息披露費用和會計師費、律師費；(5)基金份額持有人大會費用；
(6)基金的證券交易費用；(7)其他費用。
28．D
【解析】印花稅、過戶費、經手費、證管費等由登記公司或交易所按有關規定收取。
29．A
【解析】封閉式基金的利潤分配，每年不得少于1次。
30．C
【解析】當日申購的基金份額自下一個工作日起享有基金的分配權益，當日贖回的基金
份額自下一個工作日起不享有基金的分配權益。
31．B
【解析】本題考查機構投資者買賣基金的稅收。注意區分基金作為營業主體、基金管理
人和基金托管人作為營業主體以及投資者買賣基金等不同形式的稅收相關規定。
32．D
【解析】本題考查披露內容方面應遵循的公平披露原則。
33．A
【解析】XBRL(可擴展商業報告語言)是國際上將會計準則與計算機語言相結合．用于非
結構化數據，尤其是財務信息交換的最新公認標準和技術。
34．C
【解析】基金管理人應在每年結束后90日內，在指定報刊上披露年度報告摘要，在管理
人網站上披露年度報告全文。
35．A
【解析】在半年度報告和年度報告的重大事件揭示中，基金管理人將披露報告期內偏離
度的絕對值達到或超過0．5％的信息。
36．C
【解析】QDII基金的凈值在估值日后2個工作日內披露。
37．C
【解析】投資者是市場的支撐者，保護和維護投資者的利益是我國基金監管的首要目標。
38．D
【解析】基金管理公司變更重大事項，需要報中國證監會批準的有：(1)變更經營范圍；
(2)變更股東、注冊資本或者股東出資比例；(3)變更名稱、住所；(4)修改章程。
39．C
【解析】基金管理公司應按不低于基金管理費收入的10％計提風險準備金，風險準備金
余額達到基金資產凈值的1％時可不再提取。
40．C
【解析】上市公告書不屬于基金募集申請材料。
41．B
【解析】單只基金在任何交易日買人權證的總金額不得超過上一交易日基金資產凈值
的5％0。
42．A
【解析】增長型證券組合以資本升值為目標，投資于這類證券組合的投資者往往愿意通
過延遲獲得基本收益來求得未來收益的增長。這類投資者很少會購買分紅的普通股，投
資風險較大。
43．C
【解析】在分析證券組合的可行域時．其組合線實際上在期望收益率和標準差的坐標系
中描述了證券A和證券B所有可能的組合。
44．D
【解析】每個投資者的無差異曲線形成密布整個平面又互不相交的曲線簇，屬于無差異
曲線的特點。
45．A
【解析】本題考查套利定價理論的基本假設。
46．D
【解析】影響各類資產的風險收益狀況以及相關關系的資本市場環境因素是進行資產配
置需要考慮的因素，相關關系的宏觀市場環境因素不屬于資產配置需要考慮的因素。
47．A
【解析】本題考查資產配置的分類。
48．A
【解析】本題考查買入并持有策略、恒定混合策略、投資組合保險策略的比較。
49．C
【解析】積極型股票投資策略的目標是超越市場。
50．B
【解析】對股票按公司規模分類是基于不同規模公司的股票具有不同的流動性，而股票
投資回報往往和它的流動性存在一定關系的角度進行考慮的。
51．B
【解析】道氏對市場波動三種趨勢的劃分為以后的波浪理論打下了基礎。
52．A
【解析】從歷史數據看，一般來說，小公司(以市場資本總額衡量)投資組合表現優于股
票市場的表現。
53．D
【解析】基礎利率是投資者所要求的最低利率，一般使用無風險的國債收益率作為基礎
利率的代表，并應針對不同期限的債券選擇相應的基礎利率基準。
54．D
【解析】其他條件相同時，債券價格收益率值與其價格波動性反向變動，即債券價格收
益率越小，說明債券的價格波動性越大。
55．A
【解析】一般而言，只有在存在較高的收益級差和較短的過渡期時，債券投資者才會進
行互換操作。
56．A
【解析】相比于替代互換，市場間利差互換的風險要更大一些。
57．B
【解析】指數化的方法中，分層抽樣法適合于證券數目較小的情況。
58．C ．
【解析】本題考查開展基金評價業務的原則
59．B
【解析】夏普指數以標準差作為基金風險的度量，給出了基金份額標準差的超額收益率。
60．C
【解析】本題考查擇時能力的計算公式。
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