風險價值是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素發生變化時可能對某項資金頭寸、資產組合或機構造成的潛在的最大損失。
　　風險價值通常是由銀行的內部市場風險計量模型來估算。目前，常用的風險價值模型技術主要有三種：方差——協方差、歷史模擬法和蒙特卡洛法?，F在，風險價值已成為計量是市場風險的主要指標，也是銀行采用內部模型計算市場風險資本要求的主要依據。
　　市場風險內部模型已成為市場風險的主要計量方法。與缺口分析、久期分析等傳統的市場風險計量方法相比，市場風險內部模型的主要優點是可以將不同業務、不同類別的市場風險用一個確切的數值來表示，是一種能在不同業務和風險類別之間進行比較和匯總的市場風險計量方法，而且將隱性風險顯性化之后，有利于進行風險的監測、管理和控制。同時，由于風險價值具有高度的概括性，簡明易懂，因此，適宜董事會和高級管理層了解本行市場風險的總體水平。
　　市場風險內部模型法也存在一定的局限性：第一，市場風險內部模型計算的風險水平，不能反映資產組合的構成及其對價格波動的敏感性，對風險管理的具體作用有限，需要輔之以敏感性分析、情景分析等非統計類方法;第二，市場風險內部模型法未涵蓋價格劇烈波動等可能會對銀行造成重大損失的突發性小概率事件，需要采用壓力測試對其進行補充;第三，大多數市場風險內部模型只能計算交易業務中的市場風險，不能計量非交易業務中的市場風險。因此，采用內部模型的商業銀行應當恰當理解和運用市場風險內部模型的計算結果，并充分認識到內部模型的局限性，運用壓力測試和其他非統計類計量方法對內部模型方法進行補充。