第三節  金融監管概述

一、金融監管的含義及必要性

1．金融監管的含義

金融監管是監管當局對金融企業監督和管理的總稱。狹義的金融監管是指金融監管當局依據國家法律法規的授權對金融業實施監督、約束、管制，使它們依法穩健運行的行為總稱。廣義的金融監管是指除監管當局的監管外，還包括行業自律組織的監管以及社會中介組織的監管等。

2．金融監管的必要性

金融監管的必要性有以下幾個方面：

①金融業是一個特殊的高風險行業，容易發生支付危機的連鎖效應，金融體系的風險直接影響宏觀經濟的穩定。

②金融企業的高級管理層和經營層容易受到短期利益、局部利益、關聯利益和經營管理水平等諸多因素的影響，可能做出不正確或者不審慎的決策，進而對金融企業的穩健發展帶來不利的影響，從而造成損失或者金融風險。

二、金融監管的目標與原則

金融監管的目標與原則如表8-6所示。

表8-6  金融監管的目標與原則

【例8.11】金融監管的首要目標是（    ）目標。[2014年真題]

A．安全性

B．盈利性

C．效率性

D．公平性

【答案】A

【解析】安全性目標是金融監管的首要目標。具體體現在：①金融是現代經濟的核心，金融體系的安全與穩定對一國經濟的發展具有重要意義；②金融機構作為經營貨幣信用的特殊企業，具有很強的脆弱性，任何一家金融機構出現嚴重問題，都會引起連鎖反應，引發經濟、金融秩序出現嚴重混亂，甚至會導致金融危機或經濟危機。

三、金融監管的依據

1．金融監管的依據

金融監管的依據，研究的主要是政府進行金融監管的正當性與必要性的問題。政府進行金融監管的理論依據，其核心都是假定金融市場失靈。

市場失靈指市場機制在很多場合導致資源的不適當配置，出現無效率的一種狀況，即自由的市場均衡背離帕累托優的一種狀況。

【例8.12】政府進行金融監管的理論依據的核心假定是（    ）。[2013年真題]

A．政府失靈

B．市場競爭

C．金融市場失靈

D．混業經營

【答案】C

【解析】金融監管的依據，研究的主要是政府進行金融監管的正當性與必要性的問題。政府進行金融監管的理論依據，其核心都是假定金融市場失靈。市場失靈指市場機制在很多場合導致資源的不適當配置，出現無效率的一種狀況；也即自由的市場均衡背離帕累托優的一種狀況。

2．有關金融監管依據的學說

有關金融監管依據的學說也正是從這三方面展開的。

（1）金融市場的壟斷與過度競爭

金融領域的壟斷會影響自由競爭，導致金融商品價格上漲、金融服務質量下降和金融資源配置扭曲。同樣，金融領域也容易過度競爭甚至惡性競爭。壟斷與過度競爭的存在，需要讓代表公眾利益的政府在一定程度上介入金融領域，通過監管來糾正或消除其不良影響。

（2）金融體系的高風險與強外部性

金融業是一個特殊的高風險行業，具有極強的負外部性。具體表現在以下幾方面：

①金融業是社會風險集聚的中心。金融業是一個高負債的行業，局部金融風險容易轉化為系統性金融風險甚至全面的金融危機，產生“多米諾骨牌”效應。

②金融的風險與危機會通過貨幣信用緊縮破壞經濟增長的基礎，導致經濟衰退或經濟危機。

③在開放經濟條件下，一國的金融、經濟危機會超越國界影響其他國家，進而引發區域甚至全球性的金融與經濟動蕩。

（3）金融領域的信息不對稱與投資者保護

在金融領域，金融機構往往比投資者擁有更多的信息，從而有更多的機會將收益留給自己，而將風險或損失轉嫁給投資者。為此，需要實施必要的市場監管，以規范與約束信息優勢方（主要是金融機構），并保護儲蓄者和投資者的利益。

四、金融監管的主要內容

以商業銀行為例來介紹金融監管的主要內容。

1．市場準入監管

審批制是現代商業銀行市場準入的通行制度。世界各國對發放商業銀行執照都做出了明確規定。嚴格控制銀行的注冊審批，進而限制新銀行的成立，可以避免銀行間過度競爭。

2．資本充足率監管

1988年通過的《巴塞爾協議》首次提出了統一的資本充足率標準及計算方法。巴塞爾委員會將總資本充足率的標準定為8％，并且核心資本的比例不得低于4％，附屬資本不得超過核心資本的100％。

2010年的《巴塞爾協議Ⅲ》對資本充足率監管提出了更高的要求，如《巴塞爾協議Ⅲ》將普通股比例要求從原來的2％提升至4.5％，建立2.5％的資本留存緩沖和0～2.5％的逆周期資本緩沖。

2012年6月8日，中國銀監會借鑒《巴塞爾協議Ⅲ》，結合中國銀行業改革與發展的實際國情，發布《商業銀行資本管理辦法（試行）》，并于2013年1月1日起實施。《資本辦法》建立了統一配套的資本充足率監管體系；嚴格明確了資本定義；擴大了資本覆蓋風險范圍；強調科學分類，差異監管；合理安排資本充足率達標過渡期。

【例8.13】按照巴塞爾委員會1988年資本協議的規定，商業銀行核心資本比例不應低于（    ）。[2010年真題]

A．2%

B．4%

C．6%

D．8%

【答案】B

【解析】巴塞爾委員會將總資本充足率的標準定為8%，并且核心資本的比例不得低于4％。

3．流動性監管

商業銀行流動性是指銀行能夠及時滿足各種資金需要和收回資金的能力，是商業銀行監管的一個重要方面。

美國銀行的流動性監管指標：存款的構成及穩定性、對利率敏感性資金的依賴程度及借入資金的頻率和數量、負債結構、資產變現能力和融資能力。

我國商業銀行的流動性監管指標：流動性覆蓋率、存貸比和流動性比例。

4．信貸風險監管

信貸風險往往是造成商業銀行經營困難的重要原因。

巴塞爾委員會制定的《有效銀行監管的核心原則》對信貸風險管理做出了相關規定，特別強調了貸款風險分類、限制資產集中和關聯貸款、計提呆賬準備金等。

我國對貸款集中度的監管體現在兩個方面：

①對單一客戶的貸款比例不超過銀行資本總額的10％；

②對十家客戶的貸款比例不超過銀行資本總額的50％。

5．監管評級體系

中國銀監會2006年年初發布了《商業銀行監管評級內部指引（試行）》，開始對商業銀行進行監管評級。《商業銀行監管評級內部指引（試行）》確定了具有中國特色的“CAMELS+”的監管評級體系，即對商業銀行的資本充足、資產質量、管理、盈利、流動性和市場風險狀況六個單項要素進行評級，加權匯總得出綜合評級；而后再依據其他要素的性質和對銀行風險的影響程度，對綜合評級結果做出更加細微的正向或負向調整，其結果將作為監管機構實施分類監管和依法采取監管措施的基本依據。

商業銀行監管綜合評級結果共分為6級。對于評級結果為5級和6級的高風險商業銀行，中國銀監會將給予持續的監管關注，限制其高風險的經營行為，要求其改善經營狀況，必要時可采取更換高級管理人員、安排重組或實施接管，甚至予以關閉等監管措施。

6．存款保險制度

（1）概念

存款保險制度是指在銀行類金融機構面臨支付危機或瀕臨破產時，專門存款保險機構對受保護存款賬戶的本息給予全部或部分保障的制度。

（2）我國的存款保險制度

我國長期以來實施的就是以國家擔保為主的隱性存款保險制度。

1993年，我國首次提出建立存款保險制度。

2004年以來，中國人民銀行牽頭制定《存款保險條例》，標志著我國真正的存款保險制度建設正式啟動。

2014年年末，央行起草《存款保險條例（征求意見稿）》，就存款保險制度的覆蓋范圍、償付限額、基金來源和運用、風險差別費率機制以及存款保險基金管理機構職責等方面內容向社會公開征求意見。

2015年3月，《存款保險條例》正式公布，自2015年5月1日起施行。《條例》明確，存款保險實行限額償付，償付限額為人民幣50萬元。

7．危機銀行救助與關閉

銀行監管機構一旦發現某家銀行問題突出即將陷入危機狀態，為防止其風險外溢并產生嚴重的負外部性，必應當即采取措施救助或關閉。

通常監管局能夠采取的危機救助方法有：

①由中央銀行提供低利率或無息貸款維持其流動性；

②督請存款保險機構提供緊急資金；

③安排一個或更多的大銀行提供支援。

點擊查看該系列筆記匯總：2016年初級經濟師金融專業核心考點匯總

相關推薦：

2016年中級經濟師金融專業核心考點匯總

2016年初級經濟師金融章節講義匯總