1.4 商業銀行風險與資本
1.4.1 資本的概念和作用
通常所說的資本是指會計資本，也就是賬面資本。
資本的作用主要體現在以下幾個方面：
第一，資本為商業銀行提供融資。資本融資的具體來源主要包括原有股東追加投資、發行新股和留存收益。
第二，吸收和消化損失。風險緩沖器
第三，限制商業銀行過度業務擴張和風險承擔。
第四，維持市場信心。
第五，為商業銀行管理，尤其是風險管理提供最根本的驅動力。
1.4.2 監管資本與資本充足性要求
監管資本是監管部門規定的商業銀行應持有的同其所承擔的業務總體風險水平相匹配的資本，是監管當局針對商業銀行的業務特征按照統一的風險資本計量方法計算得出的。由于其必須在非預期損失出現時隨時可用，因此其強調的是抵御風險、保障商業銀行持續穩健經營的能力，并不要求其所有權歸屬。
《巴塞爾資本協議》首次提出了資本充足率監管的國際標準。資本充足率是指資本對風險加權資產的比率。當時資本充足率計算只包括了信用風險資產，但用比例控制商業銀行風險的方法為巴塞爾委員會隨后完善風險監管體系留出了發展空間。
1996年提出了對市場風險的資本要求。
1999年提出了對操作風險的資本要求。新協議將資本充足率定義為：
資本充足率=資本÷（風險加權資產+12.5倍的市場風險資本）
監管資本被區分為核心資本和附屬資本。
核心資本又稱為一級資本，包括商業銀行的權益資本（股本、盈余公積、資本公積和未分配利潤）和公開儲備；
附屬資本又稱二級資本，包括未公開儲備、重估儲備、普通貸款儲備以及混合性債務工具等；在計算市場風險資本要求時，還規定了三級資本。
新協議對三大風險加權資產規定了不同的計算方法。
最后，新協議規定國際活躍銀行的整體資本充足率不得低于8%，其中核心資本充足率不得低于4%.
1.4.3 經濟資本及其應用
經濟資本是指商業銀行在一定的置信水平下，為了應對未來一定期限內資產的非預期損失而應該持有的資本金。
經濟資本與會計資本和監管資本既有區別又有聯系。首先，商業銀行會計資本的數量應該不小于經濟資本的數量。其次，監管資本呈現出逐漸向經濟資本靠攏的趨勢。
經濟資本配置對商業銀行的積極作用體現在兩個方面：一是有助于商業銀行提高風險管理水平。二是有助于商業銀行制定科學的業績評估體系。
長期以來，股本收益率（ROE）和資產收益率（ROA）這兩項指標被廣泛用于衡量商業銀行的盈利能力。這兩項指標無法全面、深入的揭示商業銀行在盈利的同時所承擔的風險水平。
采用經風險調整的業績評估方法來綜合考量商業銀行的盈利能力和風險水平，已經成為國際商業銀行最佳管理實踐。目前被廣泛接受和普遍使用的是經風險調整的資本收益率RAROC.經風險調整的資本收益率是指經預期損失和以經濟資本計量的非預期損失調整后的收益率。
RAROC=（收益 — 預期損失）/ 經濟資本（或非預期損失）
經風險調整的收益率著重強調商業銀行通過承擔風險而獲得的收益是有代價的。
RAROC等經風險調整的業績評估方法已經在國際先進銀行中得到了廣泛應用，在其內部各個層面的經營管理活動中發揮著重要作用。
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