2．影響債券投資價值的外部因素有( )。
A．收益率
B．流動性
C．基礎利率
D．市場利率

3．關于債券的提前贖回條款，以下說法正確的是( )。
A．債券的提前贖回條款是債券發行人所擁有的一種選擇權，在財務上對發行人有利
B．債券的提前贖回條款對投資者而言，意味著面臨較高的再投資利率
C．有較高提前贖回可能性的債券應具有較低的票面利率，其內在價值相對較低
D．債券的提前贖回條款允許債券發行人在債券到期前按約定的贖回價格部分或全部償還債務

4．上市公司擬在未來無限時期每年支付每股股利2元，相應的貼現率(必要收益率)為10%，該公司股價18元，計算該股票的凈現值為( )。
A．-2元
B．2元
C．18元
D．20元

5．貼現債券發行時只公布( )。
A．發行價格
B．面額
C．利息率
D．貼現率

6．某投資者5年后有一筆投資收入10萬元，設投資的年利率為10%，用復利的方法計算其投資現值為( )。
A．6．7萬元
B．6．2萬元
C．6．3萬元
D．6．5萬元

7．在任一時點上，影響利率期限結構形狀的因素有( )。
A．對未來利率變動方向的預期
B．債券預期收益中可能存在的流動性溢價
C．市場效率低下
D．資金在長期和短期市場之間的流動可能存在的障礙

8．下列說法正確的是( )。
A．將債券的未來投資收益折算成現值，使之成為購買價格或初始投資額的貼現率是債券的內部到期收益率
B．將債券的未來投資收益折算成現值，使之成為購買價格或初始投資額的貼現率是債券的必要收益率
C．可轉換證券的轉換價值是指該可轉換證券的市場價格
D．可轉換證券的轉換價值是指實施轉換時得到的標的股票的市場價值

9．下列影響股票投資價值的外部因素中，屬于宏觀經濟因素的是 ( )。
A．貨幣政策
B．財政政策
C．收入分配政策
D．對證券市場的監管政策

10．利率期限結構的形成主要是由( )決定的。
A．對未來利率變化方向的預期
B．流動性溢價
C．市場分割
D．市場供求關系

11．下列股票模型中，較為接近實際情況的是( )。
A．零增長模型
B．不變增長模型
C．二元增長模型
D．三元增長模型

12．美國Whitebeek和Kisor用多重回歸分析法發現的美國股票市場在1962年6月8日的規律中建立了市盈率與( )的關系。
A．收益增長率
B．股息支付率
C．市場利率
D．增長率標準差

13．關于回歸分析法建立市盈率模型的說法，正確的是( )。
A．回歸分析法得出的有關市盈率估計方程具有很強的時效性
B．尚有該模型沒有捕捉到的其他重要因素
C．當市場興趣發生變化時，表示各變量權重的那些系數將有所變化
D．能成功地解釋較長時間內市場的復雜變化

14．股票市盈率的估計的主要方法有( )。
A．簡單估計法
B．回歸分析法
C．試算法
D．現金貼現法

15．某債券期限5年，面值1 000元，年息60元，市場售價1 020元，則該債券的到期收益率( )。
A．為6%
B．高于6%
C．低于6%
D．為30%

16．關于市凈率的說法，正確的是( )。
A．市凈率又稱價格收益比或本益比，是每股價格與每股收益之間的比率
B．市凈率反映的是相對于凈資產股票當前市場價格是處于較高水平還是較低水平
C．市凈率越大，說明股價處于較高水平；市凈率越小，則說明股價處于較低水平
D．市凈率通常用于考察股票的內在價值，多為長期投資者所重視

17．某投資者將10 000元投資于票面利率10%、5年期的債券，則此項投資的終值按復利計算是( )。
A．16 105元
B．15 000元
C．17 823元
D．19 023元

18．如果從可在二級市場交易的角度分析，ETF或LOF潛在的投資價值表現在( )。
A．ETF或LOF具有交易成本相對低廉的交易渠道
B．ETF或LOF具有交易效率相對較高的交易渠道
C．與普通開放式基金相比，ETF或LOF具有更高的流動性
D．與普通封閉式基金相比，ETF或LOF折/溢價幅度會相對較小

19．某3年期一次還本付息債券按單利計息，其年利率為8%，票面值為1 000元，必要收益率假定為10%，按復利計算的債券價格為(求現值)( )。
A．800元
B．1 243元
C．932元
D．760元

20．在金融期貨合約中對有關交易的( )有標準化的條款規定。
A．標的物
B．合約規模
C．交割時間
D．標價方法

21．某30年期企業債券1998年1月份發行，票面利率10%，半年付息一次，付息日分別為每年6月30日和12月31日。2007年4月1日，某投資者欲估算該債券的市場價格，此時付利的期數應為( )。
A．18
B．8
C．22
D．46

22．影響期貨價格的因素包括( )。
A．預期通貨膨脹
B．財政政策、貨幣政策
C．現貨金融工具的供求關系
D．期貨合約的流動性