歷年真題精選第8章 金融工程應用分析

一、單選題(以下備選答案中只有一項最符合題目要求)
1．關于金融工程，下列說法正確的是（　?。?。
A．金融工程是一個交叉性學科領域
B．金融工程就是金融產品定價
C．金融工程就是金融工具創新
D．金融工程就是金融風險管理
2．20世紀80年代，（　?。┞氏纫肓恕敖鹑诠こ處煛边@一名詞。
A．倫敦銀行
B．紐約銀行
C．東京銀行
D．瑞士銀行
3．下列說法錯誤的是（　?。?。
A．一旦資產價格發生偏離，套利活動可以迅速引起市場糾偏反應
B．在布萊克一斯科爾斯期權定價中，證券復制是一種動態復制技術
C．MM定理認為，企業的市場價值與企業的融資方式密切相關
D．無套利定價法是將某項頭寸與市場中的其他頭寸結合起來，構筑一個在市場均衡時能承受風險的組合頭寸，進而測算出該頭寸在市場均衡時的價值
4．股指期貨的套利可以分為（　?。﹥煞N類型。
A．價差交易套利和跨品種套利
B．期現套利和跨品種價差套利
C．期現套利和價差交易套利
D．價差交易套利和市場內套利
5．套利的經濟學基礎是（　?。?
A．價值規律
B．MM定理
C．一價定律
D．投資組合管理理論
6．（　?。┲傅氖悄骋惶囟ǖ攸c的同一商品現貨價格在同一時刻與期貨合約價格之間的差額。
A．凸度
B．基差
C．基點
D．久期
7．套期保值者的目的是（　?。?
A．規避期貨價格風險
B．規避現貨價格風險
C．追求流動性
D．追求高收益
8．在股指期貨與股票現貨的套期保值中，為了實現完全對沖，期貨合約的總值應為（　?。?。
A．δ×現貨總價值
B．σ×現貨總價值
C．β×現貨總價值
D．α×現貨總價值
9．下列各項中，（　?。┎粯嫵商桌灰椎牟僮黠L險來源。
A．網絡故障
B．軟件故障
C．定單失誤
D．保證金比例調整
10．在投資者選擇套期保值工具時，應選擇與基礎資產相關系數為（　?。┑慕鹑诠ぞ?。
A．非零
B．零
C．負
D．正
11．期現套利的目的是（　　）。
A．保值
B．獲利
C．規避風險
D．長期持有
12．在計算VaR的各方法中，（　?。┑挠嬎闵婕暗诫S機模擬過程。
A．局部估值法
B．蒙特卡羅法
C．歷史模似法
D．德爾塔一正態分布法
13．在計算VaR的各種方法中，（　　）可涵蓋非纘性頭寸的價格風險和波動性風險。
A．德爾塔一正態分布法
B．完全模擬法
C．蒙特卡羅模擬法
D．局部估值法
14．通常認為VaR計算中的歷史模擬法需要的樣本數據不能少于（　?。﹤€。
A．1250
B．1500
C．1000
D．2000
15．假設收益率服從正態分帶，那么將1天的VaR值轉換為10天的VaR值，應當將1天的VaR值乘以（　?。?。
A．3．16
B．7．25
C．2．33
D．10
16．（　　）年30國集團把VaR方法作為處理衍生工具風險的“最佳典范”方法進行推廣。
A．1992
B．1993
C．1988
D．1996
17．在VaR各種計算中，下列屬于完全估值法的是（　　）。
A．歷史模擬法
B．德爾塔一正態分布法
C．敏感性測試
D．壓力濺試