31.貸款組合的信用風(fēng)險包括【　C　】。

A. 系統(tǒng)性風(fēng)險

B. 非系統(tǒng)性風(fēng)險

C. 既可能有系統(tǒng)性風(fēng)險，又可能有非系統(tǒng)風(fēng)險

D. 以上的都不對

32. 某商業(yè)銀行根據(jù)外部評級和內(nèi)部評級數(shù)據(jù)結(jié)合分析，得出BB級借款人的違約概率是20%，在年初商業(yè)銀行貸款客戶中有100個BB級借款人，到年末一共有19人違約，那么該商業(yè)銀行BB級借款人的違約頻率是：【　B　】。

A. 20%

B. 19%

C. 25%

D. 30%

33. 已知某商業(yè)銀行的風(fēng)險信貸資產(chǎn)總額為300億，如果所有借款人的違約概率都是5%，違約回收率平均為20%，那么該商業(yè)銀行的風(fēng)險信貸資產(chǎn)的預(yù)期損失是：【　B　】。

A. 15億

B. 12億

C. 20億

D. 30億

34.如果1年期零息國債收益率是10%，某公司零息債券一年期承諾收益率是15%，違約損失率是100%，那么根據(jù)KPMG風(fēng)險中性定價模型得出的違約概率是：【　B　】

A. 0.03

B. 0.04

C. 0.05

D. 1

35. X和Y為兩個隨機變量，a和b是兩個常量，X與Y的相關(guān)系數(shù)等于ρ ，那么aX+b與bY+a的相關(guān)系數(shù)等于：【　D　】。

A.3ρ

B.5ρ

C.15ρ

D. ρ

36. 以下關(guān)于信用聯(lián)動票據(jù)的論述，正確的是?【　A　】

A. 信用聯(lián)動票據(jù)可以人為安排沒有信用等級的貸款資產(chǎn)，并承擔(dān)這些資產(chǎn)的信用風(fēng)險

B. 商業(yè)銀行是信用聯(lián)動票據(jù)的中介

C. 如果商業(yè)銀行資產(chǎn)發(fā)生違約，那么損失由SPV承擔(dān)

D. 信用聯(lián)動票據(jù)不能夠分散商業(yè)銀行資產(chǎn)的信用風(fēng)險

37.以下哪一項不是利用衍生金融工具對沖市場風(fēng)險的優(yōu)點：【　B　】。

A.衍生產(chǎn)品的構(gòu)造方式多種多樣

B.能夠完全消除市場風(fēng)險

C.交易靈活便捷

D.在操作過程中不會附帶新的風(fēng)險產(chǎn)生

38.以下關(guān)于經(jīng)風(fēng)險調(diào)整的收益率(RAROC)和經(jīng)濟(jì)增加值(EVA)這兩項指標(biāo)的論述，不正確的是：【　C　】。

A.在市場數(shù)據(jù)準(zhǔn)確真實，財務(wù)規(guī)范統(tǒng)一的情況下，這兩項指標(biāo)可以用來評估交易員、投資組合、各項交易及業(yè)務(wù)部門的業(yè)績表現(xiàn)

B.采用這兩項指標(biāo)來衡量交易人員和業(yè)務(wù)部門的業(yè)績，有助于商業(yè)銀行內(nèi)部減少甚至避免追逐短期利益的高風(fēng)險投機行為

C.這兩項指標(biāo)有時會互相沖突，因此最好選擇一個指標(biāo)作為衡量標(biāo)準(zhǔn)

D.這兩項指標(biāo)都是基于經(jīng)濟(jì)資本這個概念而產(chǎn)生的

39.應(yīng)用于市場風(fēng)險管理的經(jīng)風(fēng)險調(diào)整的收益率可以簡單表示為：【　A　】。

A.RAROC=業(yè)務(wù)單位或交易的稅后凈利潤/業(yè)務(wù)單位或交易的經(jīng)濟(jì)資本

B.RAROC=業(yè)務(wù)單位或交易的息稅前收益/業(yè)務(wù)單位或交易的經(jīng)濟(jì)資本

C.RAROC=業(yè)務(wù)單位或交易的息稅前收益/業(yè)務(wù)單位或交易的資金成本

D.RAROC=業(yè)務(wù)單位或交易的稅后凈利潤/業(yè)務(wù)單位或交易的資金成本

40.商業(yè)銀行的投資組合中包含三個產(chǎn)品，其中=2億，=1.5億，=0.5億，那么該投資組合的VaR為：【　C　】。

A.VaR>4億

B.VaR<4億

C.VaR=4億

D.無法確定