1．資本市場是指以期限一年以上的金融工具為媒介進行長期性資金交易活動的市場。本書采用狹義資本市場的口徑，專指發行和流通股票、債券、基金等證券的市場。資本市場的四個特點是：金融工具期限長；主要是為解決長期投資性資金的供求需要；資金借貸量大；市場交易工具特殊。資本市場的參與人主要有五大類：發行人、投資人、中介機構、自律性組織以及證券監管機構。

　　2．資本市場是籌集資金的重要渠道，是資源合理配置的有效場所。在資本市場，資產采取有價證券的形式自由買賣，從而具有最大的流動性，發揮了調整產業結構的作用；企業可通過股份轉讓實現重組，以調整經營和治理結構，有利于企業重組；通過資本市場的篩選競爭機制，產業結構得以優化，高成長性的企業還可得到資金支持，促進產業結構向高級化方向發展。

　　3．證券發行市場又稱為一級市場，是發行人向投資者出售證券的市場。通常無固定場所，是一個無形的市場。在證券發行市場中，證券發行人、證券投資者和證券中介機構共同構成市場參與者。證券發行人和證券投資者的目的迥異，因此二者的證券選擇所考慮的因素截然不同。

　　4．證券發行方式有多種：按發行對象不同可分為私募發行和公募發行；按發行過程不同可分為直接發行和間接發行。不同的證券發行方式具有不同特點，證券發行者可以根據這些特點以及自身需要選擇不同的發行方式。

　　5．無論是發行股票還是發行債券，都必須滿足證券監管當局和有關部門規定的相關條件。發行證券的條件包括股票發行條件的限制和債券發行條件的限制。其中，股票發行條件通常包括初次發行條件、增資發行條件和配股發行條件等。債券發行條件主要包括發行金額、期限、償還方式、票面利率和付息方式等內容。