以下為2019年期貨投資分析第三章測試題及答案，更多期貨投資分析考試試題可進入233網校期貨從業考試題庫練習！期貨模考總是不及格？查看高分秘籍>>
第三章測試題：
【單選題】在n=45的一組樣本估計的線性回歸模型中，包含有4個解釋變量，若計算的R2為0.8232，則調整的R2為( )。
A.0.80112
B.0.80552
C.0.80602
D.0.82322
參考答案：B
【單選題】在線性回歸模型中，可決系數R2的取值范圍是( )。[2015年7月真題]
A.R2≤-1
B.0≤R2≤1
C.R2≥1
D.-1≤R2≤1
參考答案：B
參考解析：擬合優度是反映回歸直線與樣本觀察值擬合程度的量，又稱樣本“可決系數”，常用R2表示。R2的取值范圍為：0≤R2≤1，R2越接近1，擬合效果越好;R2越接近0，擬合效果越差。
【單選題】根據美林投資時鐘理論，隨著需求回暖，企業經營狀況得到改善，股票類資產在復蘇階段迎來黃金期，對應的是美林時鐘( )點。
A.12～3
B.3～6
C.6～9
D.9～12
參考答案：D
參考解析：當經濟告別衰退步人復蘇階段，經濟雖然開始增長，但由于過剩產能還沒有完全消化，通貨膨脹程度依然較低。隨著需求回暖，企業經營狀況得到改善，股票類資產在復蘇階段迎來黃金期，對應美林時鐘的9～12點。
【多選題】下列關于季節性分析法的說法正確的包括( )。
A.適用于任何階段
B.常常需要結合其他階段性因素做出客觀評估
C.只適用于農產品的分析
D.比較適用于原油和農產品的分析
參考答案：BD
參考解析：A項，季節性分析法只適用于特定品種的特定階段，并常常需要結合其他階段性因素做出客觀評估。C項，季節性分析法比較適合于原油和農產品的分析，因為其季節的變動會產生規律性的變化，如在供應淡季或者消費旺季時價格高企，而在供應旺季或者消費淡季時價格低落。這一現象就是大宗商品的季節性波動規律。
【判斷題】投資者通過分析持倉報告可確定各類市場參與者——大型對沖機構、大型投機者和小型交易者的“預測”表現。( )
A.對
B.錯
參考答案：A
參考解析：通過分析持倉報告，投資者試圖確定各類市場參與者——大型對沖機構、大型投機者和小型交易者的“預測”表現。這里有個合理的假定，即大型和經驗老到的交易者應該能夠對市場洞若觀火，從而幫助他們預測價格運動軌跡。即使不是絕對無誤的，那么至少也比小型投資者中的“信息缺乏的公眾”預測更準確。
