三、現金流量的估算

(一)現金流入量的估算

營業收入應按項目在經營期內有關產品的各年預計單價和預測銷售量進行估算。在終結點一次回收的流動資金等于各年墊支的流動資金投資額的合計數。

(二)現金流出量的估算

固定資產原值為固定資產投資與建設期資本化利息之和。

流動資金投資的估算可按下式進行：

經營期某年流動資金需用額=該年流動資產需用額-該年流動負債需用額

本年流動資金增加額=本年流動資金需用額-截止上年末的流動資金占用額

經營成本的估算應按照下式進行：

某年經營成本=該年總成本費用-該年折舊額-該年攤銷額-該年利息支出

(三)估算現金流量時應注意的問題

估算現金流量時應當注意的問題有：

(1)必須考慮現金流量的增量；

(2)盡量利用現有的會計利潤數據；

(3)不能考慮沉沒成本因素；

(4)充分關注機會成本；

(5)考慮項目對企業其他部門的影響。

四、凈現金流量的確定

(一)凈現金流量的含義

又稱現金凈流量，是指在項目計算期內由每年現金流入量與同年現金流出量之間的差額所形成的序列指標。其計算公式為某年凈現金流量=該年現金流入量-該年現金流出量