期貨合約上一交易日的結(jié)算價加上允許的最大漲幅構(gòu)成當(dāng)日價格上漲的上限，稱為漲停板。
漲跌停板制度，又稱每日價格最大波動限制制度，是指期貨合約在一個交易日中的交易價格波動不得高于或者低于規(guī)定的漲跌幅度，超過該漲跌幅度的報價將被視為無效報價，不能成交。
1、【單選題】若IF1401合約在最后交易日的漲跌停板價格分別為2700點和3300點，則無效的申報指令是( )。
A. 以2700.0點限價指令買入開倉1手IF1401合約
B. 以3000.2點限價指令買入開倉1手IF1401合約
C. 以3300.5點限價指令賣出開倉1手IF1401合約
D. 以3300.0點限價指令賣出開倉1手IF1401合約
參考答案：C
參考解析：投資者僅能以漲跌停幅度內(nèi)的價格申報限價買賣指令，3300.5點的賣出價格已經(jīng)超出了漲跌停板限制，相應(yīng)的申報指令無效。此外，股指期貨最小變動價位為0.2點，無法報入3300.5點的價格。故此題選C。
2、【單選題】某豆粕期貨合約某日的結(jié)算價為2422元/噸，收盤價為2430元/噸，若豆粕期貨合約的漲跌停板幅度為4%，則下一交易日的跌停板為( )元/噸。
A. 2326
B. 2325
C. 2324
D. 2323
參考答案：A
參考解析：跌停價格=2422×(1-4%)=2325.12(元/噸)。故本題選A。
