一、真題考點(diǎn):合格投資者
(一)合格投資者
1.私募基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力,投資于單只私募基金的金額不低于100萬元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個人:
(1)凈資產(chǎn)不低于1000萬元的單位;
(2)金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近三年個人年均收入不低于50萬元的個人,金融資產(chǎn)包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計(jì)劃、銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托計(jì)劃、保險(xiǎn)產(chǎn)品、期貨權(quán)益等。
2.下列投資者視為合格投資者:
(1)社會保障基金、企業(yè)年金等養(yǎng)老基金,慈善基金等社會公益基金;
(2)依法設(shè)立并在基金業(yè)協(xié)會備案的投資計(jì)劃;
(3)投資于所管理私募基金的私募基金管理人及其從業(yè)人員;
(二)合格投資者人數(shù)限制與穿透計(jì)算
1.以合伙企業(yè)、契約等非法人形式,通過匯集多數(shù)投資者的資金直接或者間接投資于私募基金的,私募基金管理人或者私募基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)穿透核查。
2.同一資產(chǎn)管理人為單一融資項(xiàng)目設(shè)立多個資產(chǎn)管理計(jì)劃,投資者人數(shù)應(yīng)合并計(jì)算。
二、真題演練
根據(jù)現(xiàn)行法規(guī)規(guī)定,以下滿足私募基金合格投資者要求的是( )。
A.最近3年個人年收入不低于40萬元的個人
B.總資產(chǎn)不低于1000萬元的單位
C.最近1年個人年收入不低于50萬元的個人
D.金融資產(chǎn)不低于300萬元的個人
參考答案:D
參考解析:私募基金的合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力,投資于單只私募基金的金額不低于100萬元且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個人:①凈資產(chǎn)不低于1000萬元的單位;②金融資產(chǎn)不低于300萬元或者最近三年個人年均收入不低于50萬元的個人,金融資產(chǎn)包括銀行存款、股票、債券、基金份額、資產(chǎn)管理計(jì)劃、銀行理財(cái)產(chǎn)品、信托計(jì)劃、保險(xiǎn)產(chǎn)品、期貨權(quán)益等。
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