答案與解析
一、單項選擇題
1．【答案與解析】A
本題從題干字面即可進行分析判斷，“以便對風險進行估算和控制”，風險的估算是通過風險計量來進行，風險的控制肯定是通過風險控制這程來進行。而風險監測流程是監測各種可量化的關鍵風險指標以及不可量化的風險因素的變化和發展趨勢，確保風險在進一步惡化之前提交相關部門，以便其密切關注并采取恰當的控制措施；報告商業銀行所有風險的定性／定量評估結果，并隨時關注所采取的風險管理／控制措施的實施質量／效果。風險監測貫穿于始末。
2．【答案與解析】B
市場風險具有明顯的系統性特征，故8項的說法錯誤。
3．【答案與解析】C
這是2004年《巴塞爾新資本協議》中對交易賬戶定義作的最新修改。為交易目的而持有的頭寸是指在短期內有目的地持有以便轉手出售、從實際或預期的價格波動中獲利或者鎖定套利。這頭寸就包括了金融工具和商品頭寸。
4．【答案與解析】B
被納入資本要求范圍的：交易賬戶——利率風險、股票價格風險；銀行賬戶和交易賬戶——匯率風險、商品價格風險。
5．【答案與解析】C
題干所述利息收入和利息支出所依據的基礎不同，這屬于基準風險。
6．【答案與解析】C
重新定價風險也稱期限錯配風險，是最主要和最常見的利率風險形式，源于銀行資產、負債和表外業務到期期限(就固定利率而言)或重新定價期限(就浮動利率而言)之間所存在的差異。這種重新定價的不對稱性使銀行的收益或內在經濟價值會隨著利率的變動而發生變化。
7．【答案與解析】C
本題考查總敞口頭寸的計算方法。
8．【答案與解析】D
考生如果知道久期的計算公式，可以很快作答。D項中發行日期不會對久期有什么影響，久期看重的是未來的發展，因此有影響的是距離到期日的時間。
9．【答案與解析】A
累計外匯敞口頭寸為銀行匯率敏感性外匯資產減去匯率敏感性外匯負債的余額。沒有一個季度的時間規定。
10．【答案與解析】C
B項是單因素分析，AD項都是一種敏感分析。可以想象，情景總是由很多條件構成的，但是敏感往往只針對某一種事物。
11．【答案與解析】B
即期凈敞口頭寸是指計入資產負債表內的業務所形成的敞口頭寸，等于表內的即期資產減去即期負債，本題中即為1000-700=30077，故選B項。
12．【答案與解析】A
本題考查名義價值的定義，名義價值是指金融資產根據歷史成本所反映的賬面價值。考生注意區分這幾個概念的區別。
13．【答案與解析】C
本題考查的是對各種價值的概念的理解。
14．【答案與解析】B
通常金融工具的到期日或距下一次重新定價日的時間越長，并且在到期日之前支付的金額越小，則久期的絕對值越長。
15．【答案與解析】B
本題知識點是市值重估。
二、多項選擇題
1．【答案與解析】ABCE
利息收入和利息支出依據相同的基準利率，不存在基準風險。但值得注意的是，在利息收入和利息支出所依據的基準利率變動不一致的情況下，雖然資產、負債和表外業務的重新定價特征相似，但是因其現金流和收益的利差發生了變化，也會對銀行的收益或內在價值或內在經濟價值產生不利的影響。
2．【答案與解析】ABDE
C項中“只需要”的措辭就要引起考生注意，應為：在進行敞口分析時，銀行也需要分析單幣種敞口頭寸，以及通過不同計算方法算的總敞口頭寸。
3．【答案與解析】ABCE
本題考查蒙特卡洛模擬法的相關知識，需要考生自己看書掌握，本題中D項是很明顯的錯誤，因為對于風險，沒有不存在的說法，蒙特卡洛模擬法對于基礎風險因素仍有一定的假設，存在一定的模型風險。
4．【答案與解析】ABDE
久期(也稱持續期)用于對固定收益產品的利率敏感程度或利率彈性的衡量。因此AB項正確。C項久期的計算公式少了符號，固定收益產品的價格和利率負相關，C項錯誤。根據久期計算公式可知，DE項的表述是正確的。
5．【答案與解析】ACDE
6．【答案與解析】ABD
當久期缺口為正值時，如果市場利率下降，資產與負債的價值都會增加，但資產價值增加的幅度大，因此銀行最終的市場價值將上升。通過本題，考生可將久期的三個基本內容綜合歸納記憶。
7．【答案與解析】BDE
公允價值的計量方式有四種：一是直接使用可獲得的市場價格；二是如不能獲得市場價格，則應使用公認的模型估算市場價格；三是實際支付價格(無依據證明其不具有代表性)；四是允許使用企業特定的數據，該數據應能被合理估算，并且與市場預期不沖突。
8．【答案與解析】ABE
本題屬于記憶型題目，考查的是單一貨幣敞口頭寸的計算公式。
9．【答案與解析】ABCD
高級管理層有效地識別、計量、監測和控制各項業務所承擔的各種風險，所以E錯誤；ABCD項均是監事會的職責。
10．【答案與解析】ABCDE
期權性風險是一種越來越重要的風險，源于銀行資產、負債和表外業務中所隱含的期權。期權性風險可以是存在于單獨的金融工具中，如場內(交易所)交易的期權、場外的期權合同，另外也可以隱含在其他的標準化金融工具中，如債券或存款的提前兌付，貸款的提前償還等選擇性條款，貸款利率由借款人自主選擇的條款等。
三、判斷題
1．【答案與解析】×
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3．【答案與解析】√
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6．【答案與解析】√
